Sự bùng nổ đầu tư vào A.I mở rộng nhu cầu điện hạt nhân và uranium

Theo Morgan Stanley, nhu cầu điện từ các trung tâm dữ liệu trên toàn thế giới sẽ tăng thêm 318 terawatt giờ từ năm 2024 đến năm 2027.

Các nhà đầu tư đổ xô vào cổ phiếu bán dẫn sau sự bùng nổ của trí tuệ nhân tạo (A.I) đang bắt đầu mua cổ phiếu liên quan đến sản xuất điện hạt nhân và uranium, nhiên liệu chính trong công cuộc theo đuổi A.I, theo Nikkei Asia.

Giá uranium đã tăng khoảng 70% trong năm qua, vượt xa mức tăng của chỉ số cổ phiếu chip trong cùng kỳ. Điều này phản ánh kỳ vọng của nhà đầu tư rằng các công ty liên quan đến năng lượng hạt nhân sẽ được hưởng lợi từ nhu cầu điện bùng nổ do việc sử dụng A.I rộng rãi, vốn đòi hỏi lượng dữ liệu khổng lồ để học hỏi và đào tạo.

Ngân hàng Goldman Sachs đang củng cố sự hiện diện của mình trên thị trường khi bắt đầu mở rộng sang giao dịch quyền chọn uranium cho các quỹ đầu tư uranium. Ngân hàng cũng có lượng uranium tồn kho trị giá 356 triệu USD tại công ty con thương mại ở Anh tính đến cuối năm 2022.

Theo công ty nghiên cứu UxC của Mỹ, giá uranium tinh chế giao ngay đã tăng lên 106 USD/pound trong tháng 2, mức cao nhất kể từ năm 2007, năm được gọi là “thời kỳ phục hưng hạt nhân” do liên tiếp có các đơn đặt hàng xây dựng nhà máy năng lượng hạt nhân mới.

Trước đó, giá uranium đã rơi vào tình trạng ảm đạm một thời gian dài sau khi động lực sử dụng năng lượng nguyên tử cạn kiệt sau thảm họa hạt nhân ở Fukushima, Nhật do trận động đất và sóng thần kinh hoàng năm 2011. Nhưng sự bùng nổ của A.I đã thay đổi đáng kể tình hình này. Chỉ số lĩnh vực chất bán dẫn PHLX (SOX), một chỉ số của Sở Giao dịch Chứng khoán Philadelphia dành cho cổ phiếu bán dẫn, tăng vọt với kỳ vọng nhu cầu về chip ứng dụng cho A.I sẽ tăng lên. Giá uranium cũng tăng theo SOX. Trước sự khác biệt so với biến động giá dầu thô, các nhà đầu tư dường như bắt đầu coi uranium có liên quan đến A.I, thay vì chỉ đơn giản là một cổ phiếu năng lượng.

Liên quan đến việc tích cực mua uranium và cổ phiếu điện hạt nhân, các nhà đầu tư đang chú ý đến tiềm năng tăng nhu cầu điện và xu hướng kinh doanh giữa các tập đoàn công nghệ lớn của Mỹ có nguồn dự trữ tài chính mạnh.

A.I tạo sinh được đào tạo trên một lượng lớn dữ liệu thông qua các đơn vị xử lý đồ họa (GPU) và phụ thuộc vào các trung tâm dữ liệu với các máy chủ có dung lượng lớn. Theo ước tính của ngân hàng đầu tư Mỹ Morgan Stanley, nhu cầu điện từ các trung tâm dữ liệu trên toàn thế giới sẽ tăng thêm 318 terawatt giờ từ năm 2024 đến năm 2027. Để so sánh, mức tăng đó tương đương với tổng mức tiêu thụ điện hàng năm của Indonesia, hoặc mức năng lượng được tạo ra bởi 39 lò phản ứng hạt nhân lớn.

Các công ty công nghệ đang tăng cường đầu tư vào các nguồn năng lượng tái tạo để đảm bảo nguồn điện cho trung tâm dữ liệu của họ và do đó góp phần khử carbon. Nhưng việc sản xuất điện tại các nhà máy điện mặt trời và gió không ổn định so với các cơ sở thông thường. Bà Surya Hendry, Nhà phân tích của công ty nghiên cứu Rystad Energy có trụ sở tại Oslo, cho biết: “Các công ty công nghệ nhìn chung rất tích cực trong việc tìm hiểu vai trò của họ đối với nhu cầu năng lượng. Họ nghĩ hạt nhân cung cấp năng lượng cơ bản liên tục, trong khi năng lượng mặt trời thì không”.

Giá Uranium hiện tăng song song với chỉ số của lĩnh vực chất bán dẫn chứ không phải dầu. Ảnh: Nikkei Asia.

Microsoft đã ký hợp đồng mua điện do nhà máy điện hạt nhân tạo ra cho các trung tâm dữ liệu của mình ở miền Đông Hoa Kỳ. Hãng cũng đã bắt đầu mời các chuyên gia cho kế hoạch kết nối các trung tâm dữ liệu với các lò phản ứng mô-đun nhỏ (SMR).

Ông Mark Casey, Nhà quản lý danh mục đầu tư cổ phiếu tại công ty dịch vụ tài chính Capital Group của Mỹ, cho biết việc sử dụng rộng rãi A.I và nhu cầu điện tăng mạnh đã mở đường cho thời kỳ phục hưng của hạt nhân, ông nói: “các công ty công nghệ lớn sẽ là động lực chính trong việc khơi lại cuộc đối thoại về năng lượng hạt nhân”.

Vẫn còn những điều không chắc chắn về việc liệu việc sử dụng năng lượng hạt nhân và xây dựng các nhà máy nguyên tử mới có gia tăng như các nhà đầu tư dường như đang mong đợi hay không. Vào tháng 11 năm ngoái, NuScale Power của Mỹ đã công bố quyết định hủy bỏ dự án SMR đầu tiên của mình, với lý do chi phí sản xuất điện có thể tăng khoảng 50% so với ước tính ban đầu do chi phí xây dựng cao hơn.

Cung và cầu uranium có xu hướng thắt chặt do các công ty khai thác mỏ không thể nhanh chóng mở rộng sản xuất vào thời điểm Trung Quốc và các nước khác dự kiến ​​tăng cường mua nguyên liệu này khi họ xây dựng các nhà máy nguyên tử mới.

Nếu dòng tiền đầu tư vào thị trường tạo thêm động lực cho sự tăng giá uranium, hoạt động của các nhà máy điện hạt nhân có thể bị ảnh hưởng bất lợi.

Hải Miễn

Nguồn: nhipcaudautu